مفهوم اکوئیتی یکی از مفاهیم اولیه و رایج در بازار فارکس است که بسیاری از معاملهگران در مقالات و مطالب مختلف با آن روبرو می‌شوند. در این مقاله، قصد داریم تا توضیح کاملی در مورد مفهوم اکوئیتی در بازار فارکس ارائه دهیم.
آشنایی با اصطلاحات و مفاهیم پایه بازار فارکس یکی از مهم‌ترین کار‌هایی است که به معاملهگران مبتدی کمک می‌کند تا به صورتی آگاهانه وارد این بازار شده و با چگونگی محاسبه سود و زیان و همینطور، باز کردن پوزیشن‌های معاملاتی آشنا شوند. آموزش فارکس تنها به تحلیل و بررسی بازار محدود نمی‌شود. در بازار فارکس، مفاهیم و اصطلاحاتی وجود دارند که با یکدیگر ارتباط دارند.
به همین دلیل، آشنایی با آنها برای درک بهتر بازار و آن چه که در آن اتفاق می‌افتد، ضروری است. ما نمی‌توانیم انتظار داشته باشیم که در هر مقاله یا مطلبی که در مورد بازار فارکس نوشته می‌شود، در برابر هر اصطلاحی که در متن مقاله آورده می‌شود، داخل یک پرانتز توضیحات اضافه در مورد آن را مطالعه کنیم.
بنابراین، بهتر است پیش از فعالیت در هر حوزه‌ای، به خصوص بازار مالی از نوع فارکس، اصطلاحات و مفاهیم آن را یاد بگیریم چون هر چه آگاهی و تسلط ما نسبت به مفاهیم و اصطلاحات این حوزه بیشتر باشد، در انجام معاملات و فعالیت در این حوزه موفق‌تر عمل خواهیم کرد.
منظور از اکوئیتی در فارکس چیست؟
در بازار فارکس، اکوئیتی عبارت است از ارزش فعلی حساب معاملاتی با محاسبه سود و زیان. به عبارت دیگر، در صورتی که معامله‌گر چند معامله باز یا فعال داشته باشد، میزان اکوئیتی تغییر خواهد کرد.
همان طور که پیش از این، گفته شد مفاهیم پایه فارکس به یکدیگر وابسته هستند. به همین دلیل، برای این که بتوانیم تعریف درستی از این مفهوم ارائه دهیم و معنی آن را به خوبی درک کنیم، ابتدا لازم است تا با چند مفهوم اولیه زیر آشنا شویم:
لوریج (Leverage)
لوریج یا اهرم اعتباری است که به معاملهگران برای شروع معاملات بزرگتر و بهتر از سوی بروکر فارکس داده می‌شود. برای مثال، یک معامله‌گر بازار فارکس حساب معاملاتی خود را ۱۰۰ دلار شارژ می‌کند و سپس، ۱۰۰۰ دلار نیز به عنوان لوریج از بروکر خود دریافت می‌کند. با این سرمایه، این معامله‌گر می‌تواند معامله ۹۰۰ دلاری را باز نموده و ۲۰۰ دلار باقی مانده را به عنوان مارجین نگه دارد.
مارجین (Margin)
حاشیه سود و زیان معاملات در بازار فارکس مارجین نامیده می‌شود. یعنی زمانی که معامله‌گر معامله‌ای را باز می‌کند، لازم نیست که همه موجودی خود را وارد آن معامله کند، بلکه باید مقداری از موجودی حساب خود را، بسته به نوع و حجم معامله، روی حساب خود نگه دارد. زمانی که معامله وارد ضرر شود، مقدار ضرر از مارجین، موجودی یا بالانس باقی‌مانده روی حساب فارکس معامله‌گر، کم می‌شود.
بالانس (Balance)
در بازار فارکس، بالانس به موجودی اصلی حساب فارکس گفته می‌شود. به عنوان نمونه، اگر تریدری 2000 دلار به حساب فارکس خود واریز کند و هنوز هیچ معامله‌ای را شروع نکرده باشد، موجودی حساب آن معامله‌گر برابر با 2000 دلار خواهد بود. از طریق بالانس، میتوانیم به مقدار سرمایه اصلی معامله‌گر دسترسی داشته باشیم. اما زمانی که پوزیشن‌های معاملاتی باز شوند و تریدر سرمایه خود را وارد معامله کند، در این صورت مقدار بالانس نمی‌تواند نشان‌دهنده سرمایه اصلی معامله‌گر باشد. در این حالت، مقدار سرمایه به وسیله اکوئیتی مشخص می‌شود.
اکوئیتی (Equity)
منظور از اکوئیتی مقدار بالانس حساب به اضافه سود و زیان‌های حاصل از پوزیشن‌های باز است. به عنوان مثال، اگر ما دو پوزیشن معاملاتی باز داشته باشیم که مجموع سود آنها برابر با 1000 دلار باشد، مقدار اکوئیتی برابر است با:
Balance + 1000 = Equity
حالا اگر دو پوزیشن باز ما 500 دلار در ضرر باشند، مقدار اکوئیتی برابر خواهد بود با:
Balance – 500 = Equity
پس میتوانیم نتیجه بگیریم که بسته به تغییر مقدار سود یا زیان معاملات، مقدار اکوئیتی نیز تغییر خواهد کرد. ما میتوانیم اکوئیتی را مقدار سرمایه متغیر هم در نظر بگیریم چون که سود و زیان حاصل از معاملات به صورت لحظه‌ای تغییر می‌کند.
برای مثال، ممکن است معامله‌ای که 10 دلار در سود است، چند دقیقه یا چند ساعت بعد، 10 دلار در ضرر قرار بگیرد. پس مقدار اکوئیتی هیچگاه ثابت نخواهد بود، مگر این که هیچ پوزیشن معاملاتی بازی وجود نداشته باشد. زمانی که در حساب فارکس یک معامله‌گر هنوز هیچ پوزیشن بازی ایجاد نشده و هیچ معامله‌ای آغاز نشده باشد، مقدار اکوئیتی با مقدار بالانس حساب برابر خواهد بود.
تفاوت بالانس و اکوئیتی چیست؟
بالانس عبارت است از موجودی حساب معاملاتی تریدر با محاسبه سود و زیان معاملات بسته شده که شامل سود و زیان واقعی است در حالیکه اکوئیتی با سود و زیان‌های شناور محاسبه شده و به صورت لحظه‌ای در حساب اعمال می‌شود. اگر معامله‌گر پوزیشن بازی نداشته باشد، بالانس حساب معاملاتی با اکوئیتی برابر خواهد بود.
دلایل اهمیت بررسی مقدار اکوئیتی در بازار فارکس
گاهی برخی از معاملهگران تازه‌کار تنها به سود و زیان حاصل از معاملات توجه می‌کنند، در حالی که سود و زیان اصلی یک حساب فارکس تنها در اکوئیتی قابل بررسی و مشاهده است. گاهی اوقات، نمودار مربوط به معاملات به رنگ سبز بوده و معاملات سودآور هستند، اما از سوی دیگر، اکوئیتی رقم دیگری را نشان می‌دهد. تفاوت مقدار اکوئیتی حاکی از آن است که ریسک معامله بالا است و معامله‌گر باید هر چه زودتر پوزیشن مربوط به آن را ببندد.
با استفاده از اکوئیتی، معاملهگران میتوانند سود و زیان معاملات خود را در برابر ریسکی که دارند، محاسبه نمایند. در معاملات با سود کم اما ریسک نگهداری بالا، بر اساس مقدار اکوئیتی، میتوانیم به نابرابری ریسک و سود معامله مورد نظر پی ببریم. به همین دلیل، معاملهگران حرفه‌ای همیشه به مقدار اکوئیتی حساب خود توجه کرده و هرگز از آن غافل نمی‌شوند.
سخن آخر
در پلتفرم‌های معاملاتی بازار فارکس (نظیر متاتریدر)، اکوئیتی نشان‌دهنده وضعیت بالانس پس از بسته شدن پوزیشن‌های معاملاتی باز است. قیمت‌ها در بازار فارکس لحظه به لحظه در حال تغییر هستند. این تغییر قیمت باعث تغییرات لحظه‌ای در میزان سود و زیان می‌شود. Equity در واقع شاخصی است که تغییرات سود و زیان را نشان می‌دهد. بدون داشتن هیچ معامله باز، اکوئیتی با بالانس برابر خواهد بود.
بررسی میزان اکوئیتی برای معاملهگران از اهمیت بسیار زیادی برخوردار است. اکوئیتی میزان سود و زیان معاملات را در برابر ریسکی که دارند، محاسبه می‌نماید. بنابراین، معاملهگران حرفه‌ای برای جلوگیری از ضرر‌های احتمالی، همیشه به مقدار اکوئیتی حساب خود توجه کرده و هیچ گاه از آن غافل نمی‌شوند.
