نماد داوجونز در فارکس چیست و چگونه شاخص داوجونز معامله می شود؟

نماد داوجونز در فارکس چیست و چرا اهمیت دارد؟ چگونه می‌توان شاخص Dow Jones را معامله کرد و ساعات معامله آن چه زمانی هستند؟ نماد داو جونز در فارکس چگونه محاسبه می‌شود و چه عواملی بر قیمت آن تاثیرگذار هستند؟

در دنیای پرتلاطم و هیجان انگیز فارکس، نمادهای بسیاری هستند که توجه معامله‌گران را به خود جلب می‌کنند، اما شاید هیچکدام به اندازه نماد داوجونز یا Dow Jones معروف و تاثیرگذار نباشند. این نماد، نه تنها نمایانگر وضعیت اقتصادی ایالات متحده آمریکاست، بلکه به عنوان یکی از مهم‌ترین شاخص‌های جهانی در بازارهای مالی شناخته می‌شود.

همچنین با نمایش دادن وضعیت شرکت‌های بزرگ و قدرتمند، به معامله‌گران این امکان را می‌دهد که بینشی دقیق و عمیق از وضعیت اقتصادی کنونی به دست آورند. این نماد نه تنها برای معامله‌گران حرفه‌ای بلکه برای سرمایه‌گذاران کوچک نیز از اهمیت بالایی برخوردار است. در این مقاله، ما به بررسی عمیق و جامع نماد داو جونز در بازار فارکس می‌پردازیم.

نماد داوجونز در فارکس چیست؟

نماد داوجونز در فارکس (Dow Jones) یک شاخص سهام است که عملکرد 30 شرکت برتر فهرست شده در بورس‌های ایالات متحده را نشان می‌دهد. این نماد معیاری کلیدی برای ارزیابی قدرت بازار مالی و یکی از معروف‌ترین شاخص های سهام در جهان است. Dow Jones عبارت خلاصه شده میانگین صنعتی داوجونز (Dow Jones Industrial Average) یا DJIA است.

در پلتفرم City Index، که یک پلتفرم معاملاتی آنلاین با پشتیبانی StoneX Group است، این نماد با عنوان وال استریت (Wall Street) شناخته می‌شود. نماد داو جونز که در سال 1896 معرفی شد، به عنوان یکی از قدیمی‌ترین شاخص ها در جهان محسوب می‌شود و به عنوان یکی از ‌مهم‌ترین شاخص های بورس نیز در نظر گرفته می‌شود؛ زیرا برخی از بزرگ‌ترین و معروف ترین شرکت‌ها در جهان را در برمی‌گیرد.

امروزه، این نماد توسط شاخص های S&P Dow Jones، همان شرکتی که شاخص S&P 500 را همراه با بسیاری دیگر از شاخص‌های مهم ایالات متحده کنترل می‌کند، مدیریت می‌شود.به علاوه، به عنوان معیاری برای ارزیابی وضعیت کلی بازار سهام ایالات متحده عمل می‌کند و اغلب برای سنجش شرایط اقتصادی این کشور استفاده می‌شود.

تاریخچه شاخص داوجونز در فارکس

نماد داوجونز (DJIA) توسط چارلز داو (Charles Dow) در 26 می سال 1896 ایجاد شد. هدف از ایجاد این شاخص ارائه تصویری واضح از وضعیت بازار سهام آمریکا و اقتصاد این کشور بود. در ابتدا، شاخص اصلی از 12 سهام، شامل جنرال الکتریک (General Electric)، آمریکن توباکو (American Tobacco) و یو اِس استیل (U.S. Steel) تشکیل شده بود. این شاخص در طول سال‌ها چندین بار گسترش یافته و فهرست فعلی که شامل 30 سهم از شرکت‌های مختلف است، در سال 1928 ایجاد شد. این شرکت‌ها اغلب به خاطر سابقه کار بالا و ثبات مالی، به عنوان شرکت‌های دارای تراشه آبی (blue-chip) شناخته می‌شوند.

طی سال‌ها، شاخص داو جونز شاهد رشد و تحولات چشمگیری بوده و بحران‌ها و رونق‌های مختلفی را تجربه کرده است. از جمله مهم‌ترین اتفاقاتی که بر این شاخص تأثیر گذاشته، می‌توان به رکود بزرگ دهه ۱۹۳۰، رونق دهه ۱۹۹۰، بحران مالی جهانی ۲۰۰۸ و نوسانات ناشی از پاندمی کووید-۱۹ اشاره کرد.

در حال حاضر، این شاخص نه تنها یک معیار برای سرمایه گذاران و تحلیلگران بازار است، بلکه به عنوان یک نماد شناخته‌شده و مهم در فارکس و سایر بازارهای مالی بین المللی نیز مورد توجه قرار گرفته است. تحلیل‌های مختلف و استراتژی‌های سرمایه‌گذاری بر اساس نوسانات این شاخص طراحی می‌شوند و تأثیرات قابل توجهی بر تصمیم‌گیری‌های مالی و سرمایه گذاری در سراسر جهان دارد.

ساختار نماد داوجونز (Dow Jones) در فارکس

نماد داوجونز در فارکس (DJIA) یک شاخص وزنی قیمت است، به این معنا که سهام با قیمت بالاتر تأثیر بیشتری بر عملکرد شاخص دارند. این ویژگی در تضاد با سایر شاخص‌ها مانند شاخص S&P 500 در فارکس بوده که به صورت قیمت-وزنی تعریف شده است.

این 30 شرکت گنجانده شده در نماد داو جونز آمریکا در فارکس با دقت توسط سردبیران وال استریت ژورنال (Wall Street Journal)، روزنامه بین‌المللی تجاری و اقتصادی آمریکایی، انتخاب شده‌اند. هدف از فرآیند انتخاب، نشان دادن وضعیت بخش‌های مختلف اقتصاد ایالات متحده است که اطمینان حاصل می‌کند این شاخص یک نمای کلی از عملکرد بازار را ارائه می‌نماید. برخی از مهم‌ترین شرکت‌هایی که سهام آن‌ها در نماد شاخص داوجونز فارکس در نظر گرفته می‌شوند، عبارت هستند از:

• Apple
• Goldman Sachs
• Boeing
• McDonald`s
• Home Depot
• UnitedHealth Group
• Salesforce

در نمودار بالا، چگونگی ساختار نماد داو جونز بر اساس بخش‌های تشکیل دهنده از 14 می 2021 نشان داده شده است.

محاسبه نماد داوجونز در فارکس (Dow Jones)

شاخص داوجونز بر اساس یک سیستم وزنی قیمت محاسبه می‌گردد. این بدان معناست ارزش آن به صورت متفاوتی از GermanDAX یا FTSE100 که بر اساس سرمایه بازار ارزیابی می‌شوند، محاسبه می‌گردد. درمورد DJIA، ارزش این شاخص بر اساس قیمت سهام شرکت‌های تشکیل‌دهنده آن به دست می‌آید.

قیمت هر یک از سهام تشکیل دهنده شاخص داوجونز با هم جمع می‌شوند و سپس بر یک مقسوم علیه با عنوان Dow Divisor تقسیم می‌شوند که عددی طراحی شده برای توضیح تأثیر بالقوه غیرعادی شکست سهام یا تغییرات شاخص است. برخی عقیده دارند این نماد نسبت به رقیب آمریکایی خود (S&P 500) کمتر قابل اعتماد است زیرا سهام را به جای ارزش بازار، بر اساس قیمت آن‌ها ارزیابی می‌کند. با این حال، این دو شاخص در طول سال‌ها همگام با یکدیگر حرکت کرده‌اند.

شاخص داوجونز در فارکس چه اهمیتی دارد؟

میانگین صنعتی داوجونز (DJIA) به دلایل زیادی از اهمیت قابل‌توجهی برخوردار است:

• معیاری برای نشان دادن عملکرد بازار: این شاخص که یکی از قدیمی‌ترین و پرطرفدارترین شاخص‌های بازار سهام است، به عنوان یک معیار برای ارزیابی عملکرد کلی بازار سهام ایالات متحده مورد استفاده قرار می‌گیرد. همچنین نشان دهنده سلامت و جهت کلی بازار ایالات متحده است و تصویری از وضعیت فعلی آن ارائه می‌دهد.
• بازتاب اقتصاد ایالات متحده: شاخص داو جونز در فارکس شامل 30 شرکت بزرگ، باسابقه و با ثبات مالی است که بخش‌های مختلف اقتصاد ایالات متحده را در بر می‌گیرد. به این ترتیب، عملکرد این شاخص می‌تواند به عنوان نشانه‌ای برای چشم انداز اقتصادی گسترده‌تر در نظر گرفته شود. شاخص DJIA رو به رشد اغلب نشان‌دهنده اقتصادی در حال توسعه است، در حالیکه شاخص رو به کاهش، اقتصاد در حال رکود را نشان می‌دهد.
• شاخص تمایل سرمایه گذاران: نماد داوجونز در فارکس به عنوان ابزار سنجشی برای ارزیابی ضریب اطمینان سرمایه‌گذاران در بازار ایالات متحده در نظر گرفته می‌شود. افزایش ارزش شاخص، احساسات صعودی بازار را نشان می‌دهد که به معنای خوشبین بودن سرمایه‌گذاران نسبت به چشم انداز آینده اقتصاد است. در مقابل، کاهش این شاخص نشان‌دهنده احساسات نزولی بوده که به معنای عدم خوش بینی سرمایه گذاران نسبت به رشد اقتصادی است.
• مقایسه عملکرد: سرمایه‌گذاران از نماد Dow Jones به عنوان معیاری برای مقایسه عملکرد سبد سهام خود استفاده می‌کنند. اگر هلدینگ‌ها یا شرکت‌های صاحب سهام سرمایه‌گذار مطابق با این نماد یا بهتر از آن عمل کنند، نشان دهنده خوب بودن نتایج سرمایه گذاری‌های آن‌ها است. اگر هلدینگ‌های آن‌ها به خوبی عمل نکنند، ممکن است زمان آن رسیده باشد که استراتژی سرمایه گذاری خود را مجدداً ارزیابی کنند.

معامله نماد داوجونز در فارکس چگونه است؟

چند روش مختلف برای معامله نماد داوجونز وجود دارد. روش‌های رایج عبارت هستند از معاملات CFD، اسپرد بتینگ (Spread Betting)، معاملات فیوچرز، معاملات آپشن و صندوق سرمایه گذاری قابل معامله (ETF). انتخاب ما از بین این روش‌ها به سبک و اهداف معاملاتی ما بستگی دارد. ما نمی‌توانیم مستقیماً در داو جونز معامله یا سرمایه‌گذاری کنیم چون هیچ دارایی برای معامله وجود ندارد. در واقع، شاخص DJIA عددیست که قیمت سهام چندین شرکت را نشان می‌دهد. با وجود چندین صندوق، ما می‌توانیم با یک معامله به خرید و فروش سهام ۳۰ شرکت بپردازیم. در ادامه، هر یک از این روش‌ها را بررسی می‌کنیم:

• معامله داوجونز از طریق CFD: قراردادهای ما به التفاوت قراردادهایی هستند که بر اساس آن‌ها، موافقت می‌کنیم تفاوت قیمت نماد داوجونز (Dow Jones) را از زمان باز کردن پوزیشن خود تا زمان بستن آن، مبادله کنیم. ما می‌توانیم موقعیت‌های خرید یا فروش بگیریم و با استفاده از لوریج (Leverage) معامله کنیم.
• معامله از طریق اسپرد بتینگ (Spread Betting) مانند CFD است. با این تفاوت که به جای معامله یک قرارداد، در مورد اینکه شاخص داوجونز بالا یا پایین می‌رود، گمانه‌زنی می‌کنیم. اگر روند مطابق با پیش‌بینی ما حرکت کند، ما سود می‌کنیم و در غیر اینصورت، دچار زیان می‌شویم.
• معامله از طریق معاملات فیوچرز و آپشن به ما امکان می‌دهند نماد داو جونز را در تاریخ مشخصی در آینده با قیمت تعیین شده معامله کنیم. در معاملات آتی، ما ملزم به ترید هستیم در حالیکه در معاملات آپشن، چنین الزامی برای ما وجود ندارد.
• در معامله سهام داوجونز از طریق صندوق‌های قابل معامله (ETF)، به جای استفاده از مشتقات، می‌توانیم شاخص DJIA را با خرید تمامی سهام تشکیل دهنده آن معامله کنیم.

ساعات معاملات شاخص داوجونز در فارکس

نماد داوجونز ساعات معاملاتی مشابه با بازار سهام ایالات متحده دارد: از دوشنبه تا جمعه از ساعت 09:30 تا 16:00 به وقت شرقی (13:30 تا 20:00 ساعت هماهنگ جهانی (UTC)). با این حال، معامله در پیش از ساعات بازار نیز انجام می‌شود. با این حال، معاملات خارج از ساعات کاری نیز وجود دارد که به معامله‌گران امکان می‌دهد قبل و بعد از ساعات رسمی معامله کنند. این جلسات معاملاتی معمولا از ساعت 4:00 عصر تا 8:00 شب به وقت شرقی آمریکا انجام می‌شوند. این زمان‌ها به معامله‌گران این امکان را می‌دهند که بر روی اخبار و رویدادهایی که پس از بسته شدن بازار اتفاق می‌افتد، واکنش نشان دهند.

با توجه به جهانی شدن بازارها، معامله‌گران در سراسر جهان می‌توانند به بازار دسترسی داشته باشند و در ساعاتی که برای منطقه زمانی خودشان مناسب است، معاملات را انجام دهند. این امر به خصوص برای سرمایه گذاران بین المللی که می‌خواهند در بازارهای آمریکا معامله کنند امکان پذیر است.

همچنین باید توجه داشت که روزهای تعطیل رسمی و وقایع خاص می‌توانند بر ساعات معاملات نیز تأثیر بگذارند. در چنین شرایطی، بورس ممکن است ساعات کاری متفاوتی داشته باشد یا کلاً برای یک روز خاص تعطیل باشد. به همین دلیل، همیشه توصیه می‌شود معامله‌گران برنامه ساعات معاملات و تعطیلات را از قبل بررسی کنند تا از هرگونه اختلال ناخواسته جلوگیری نمایند.

مقایسه داوجونز با دیگر شاخص‌های بازار

مقایسه داو جونز با سایر شاخص‌های بازار موضوعی جذاب و پیچیده است. DJIA یکی از قدیمی‌ترین و معتبرترین شاخص‌های بازار سهام در ایالات متحده محسوب می‌شود که از سال 1896 فعالیت خود را آغاز کرده و متشکل از 30 شرکت بزرگ و صنعتی آمریکایی است. از طرف دیگر، شاخص S&P 500 شامل 500 شرکت بزرگ آمریکایی است و یکی از گسترده‌ترین و معتبرترین شاخص‌های بازار سهام محسوب می‌شود.

این شاخص اغلب به عنوان یک نماینده دقیق‌تر از وضعیت کلی بازار سهام در نظر گرفته می‌شود، زیرا تنوع بیشتری در شرکت‌ها و صنایع دارد. علاوه بر این، شاخص نزدک، که بیشتر بر شرکت‌های فناوری تمرکز دارد، نیز یکی دیگر از شاخص‌های مهم است. این شاخص بیشتر تحت تاثیر عملکرد شرکت‌های بزرگ فناوری مانند اپل، آمازون و گوگل قرار دارد.

یکی از تفاوت‌های اصلی داو جونز با این شاخص‌ها در روش محاسبه آن است. Dow Jones یک شاخص وزنی ارزشی است، بدین معنا که شرکت‌های با ارزش بازار بالاتر تاثیر بیشتری در شاخص دارند. در مقابل، S&P 500 و نزدک به صورت وزنی سرمایه‌ای محاسبه می‌شوند، که در آن اندازه کل شرکت‌ها (ارزش بازار) در محاسبه شاخص لحاظ می‌گردد.

در نهایت، انتخاب بین این شاخص‌ها برای سرمایه گذاری یا تحلیل بازار به اهداف و استراتژی‌های خاص سرمایه‌گذار بستگی دارد. داو جونز به دلیل تمرکز بر شرکت‌های صنعتی بزرگ، نمایانگر بخش خاصی از اقتصاد است، در حالیکه S&P 500 و نزدک تنوع بیشتری از شرکت‌ها و صنایع را در برمی‌گیرند و تصویر جامع‌تری از بازار ارائه می‌دهند. به عنوان مثال، S&P 500 با دربرگرفتن شرکت‌های بیشتر و متنوع‌تر، اغلب به عنوان یک معیار کلی برای ارزیابی عملکرد بازار سهام آمریکا استفاده می‌شود.

همچنین، برای سرمایه‌گذارانی که به دنبال تمرکز بر فناوری و نوآوری هستند، نزدک گزینه‌ای ایده‌آل است. این شاخص تمایل دارد نوسانات بیشتری نسبت به DJIA و S&P 500 داشته باشد، به دلیل حضور قوی شرکت‌های فناوری، سریع‌تر رشد می‌کنند ولی ریسک‌های بیشتری نیز دارند.

قیمت نماد داوجونز از چه عواملی تاثیر می پذیرد؟

نماد داوجونز به عنوان یک شاخص کلی از سلامت بازار سهام ایالات متحده در نظر گرفته شده است. در صورتی که سهام ایالات متحده در روند صعودی قرار گیرد، این نماد نیز باید از آن پیروی کند. در زمانی که کسب و کارهای ایالات متحده در وضعیت خوبی قرار نداشته باشند نیز، DJIA باید کاهش یابد. سه عامل اصلی تاثیرگذار بر شاخص داو جونز عبارت هستند از:

1. انتشار داده‌های پولی و اقتصادی
   سیاست پولی فدرال رزرو اغلب تأثیر قابل توجهی بر این نماد دارد. سیاست‌های پولی تطبیقی از سوی فدرال رزرو که اعتبار را افزایش داده و در عین حال نرخ بهره (Interest Rate) را کاهش می‌دهد، به بالا رفتن ارزش سهام کمک می‌کنند. این روند باعث بالا رفتن ارزش سهام داو جونز می‌شود.علاوه بر این، انتشار داده‌های اقتصادی می‌تواند تأثیر زیادی بر تصمیمات تجاری داشته باشد. تورم یکی از معیارهایی است که می‌تواند به شاخص های سهام ضربه بزند، زیرا حاشیه سود را در بخش‌های مختلف کاهش می‌دهد. برای مثال، در ماه می 2021، انتشار داده‌هایی که نرخ تورم شتاب دهنده را نشان می‌داد، باعث شد نماد داوجونز آمریکا 681 واحد سقوط کند.

2. ارزیابی شاخص Dow Jones در فارکس

   روش محاسبه داو جونز تأثیر قابل توجهی بر قیمت آن دارد، چون شرکت‌هایی با قیمت سهام بالا وزن بیشتری نسبت به شرکت‌هایی با حجم سرمایه‌های کلان دارند. بزرگ‌ترین شرکت‌هایی که سهام آن‌ها از نظر وزنی بخش بیشتری از این شاخص را به خود اختصاص داده‌اند، شامل UnitedHealth Group، یک شرکت چندملیتی آمریکایی فعال در حوزه مراقبت‌های بهداشتی و بیمه در مینسوتا، بانک سرمایه گذاری گلدمن ساکس (Goldman Sachs) و Home Depot، بزرگ‌ترین فروشگاه لوازم خانگی در ایالات متحده هستند. وزن گروه UnitedHealth بیش از سه برابر بیشتر از با ارزش‌ترین شرکت جهان، یعنی اپل (Apple) است.
3. رویدادهای تاثیرگذار بر بازار
   شاخص Dow Jones در طول تاریخ خود، همواره تمایل به حرکت در یک جهت کلی، یعنی به سمت بالا، داشته است. به این ترتیب، ارزش آن از حدود ۴۰ واحد در ابتدای تأسیس به بیش از 30000 واحد در امروز رسیده است.
   با این حال، بروز برخی رویدادها این روند را به طور چشمگیری تغییر می‌دهند. شش ماه پس از بروز بحران مالی سال 2008، ارزش داو جونز در فارکس به پایین‌ترین سطح خود در 12 سال قبل از آن رسید. در سه ماهه اول سال 2020، به دنبال شیوع ویروس کرونا و بروز تنش‌هایی بر سر قیمت نفت، ارزش نماد داوجونز در فارکس 23 درصد سقوط کرد.
   در حالیکه ممکن است از چنین محرک‌هایی انتظار رود شاخص را در جهت خاصی حرکت دهند، هیچ تضمینی وجود ندارد که این حرکت انجام شود؛ بنابراین، معامله‌گران باید به جای جداسازی هر یک از عوامل، نحوه عملکرد عوامل تعیین‌کننده را در نظر بگیرند.

بازده متوسط نماد داوجونز (Dow Jones)

بازده متوسط نماد داوجونز به ما می‌گوید که اگر سرمایه‌گذار در یک دوره زمانی معین مستقیماً در این شاخص سرمایه‌گذاری کند، چقدر درآمد خواهد داشت. از سال 2011 تا 2020، بازده متوسط سالانه داو جونز در فارکس 10.7 درصد بود. این رقم تنها در سال‌های 2015 و 2018 به طور چشمگیری کاهش یافت. در این جدول، شرکت‌های موجود در شاخص سهام نشان داده شده‌اند که بر اساس قیمت سهام رتبه‌بندی شده‌اند.