سه‌شنبه, مارس 21, 2023
بلاگ تخصصی و جامع PCMFa بروکر
  • تحلیل‌گر شو
    • تحلیل سنتیمتال
    • تحلیل فاندامنتال
    • تحلیل تکنیکال
      • اندیکاتورها
      • الگوها
      • کندل ژاپنی
      • متفرقه
  • بازارهای مالی
    • فارکس
      • جفت ارزها
    • ابزارهای معاملاتی
    • ربات تریدر
    • کریپتو (Crypto)
      • معرفی رمزارزها
      • پیش بینی رمزارزها
      • استخراج رمزارزها
    • متفرقه
  • اخبار و تحلیل‌ها
  • دانشگاه تریدری
  • تقویم اقتصادی
  • آموزش فارکس
  • اصطلاحات رمزارز
  • دانلود متاتریدر
بازگشت به بروکر
بدون نتیجه
مشاهده تمام نتایج
  • تحلیل‌گر شو
    • تحلیل سنتیمتال
    • تحلیل فاندامنتال
    • تحلیل تکنیکال
      • اندیکاتورها
      • الگوها
      • کندل ژاپنی
      • متفرقه
  • بازارهای مالی
    • فارکس
      • جفت ارزها
    • ابزارهای معاملاتی
    • ربات تریدر
    • کریپتو (Crypto)
      • معرفی رمزارزها
      • پیش بینی رمزارزها
      • استخراج رمزارزها
    • متفرقه
  • اخبار و تحلیل‌ها
  • دانشگاه تریدری
  • تقویم اقتصادی
  • آموزش فارکس
  • اصطلاحات رمزارز
  • دانلود متاتریدر
بدون نتیجه
مشاهده تمام نتایج
بلاگ تخصصی و جامع PCMFa بروکر

سفته بازی (Speculation)‌ چیست و معرفی انواع سفته بازها در بازار فارکس

در فارکس
مدت زمان مطالعه: 2 دقیقه
6
A A
4
سفته بازی چیست؟
8
اشتراک گذاری ها
37
بازدیدها
اشتراک گذاری

سفته بازی (Speculation) مفهومی رایج در بازارهای مالی و سرمایه‌گذاری است و اغلب به‌عنوان عملی فرصت‌طلبانه در نظر گرفته می‌شود. سفته‌بازها کسانی هستند که نوسانات قیمت کالا و خدمات را به دقت مطالعه و بررسی کرده و برای بدست آوردن سودهای بالا، معاملات پرریسک انجام می‌دهند.

در واقع، اگر سفته بازی در یک بازار اقتصادی به شکلی گسترده شایع شود و از سوی دیگر، سفته بازها در یک بازار مالی،‌ به گروهی خاص با دارایی‌های خاص یا امتیازهای خاص محدود شوند، سفته بازی ممکن است آسیب‌های جدی به آن بازار وارد کند.

پس بهتر است با مفهوم کلی سفته باز و سفته بازی آشنا شویم تا این واژه‌ها را به شکل دقیق‌تری به کار گیریم.

سفته بازی چیست؟

به بیان ساده، سفته بازی به صورت زیر تعریف می‌شود:

سفته بازی وارد شدن به تعاملات مالی پرریسک به منظور سود بردن از نوسانات ارزش یک کالا یا خدمت است.

با این حال، ریسک ضرر بیشتر از آن است که با سود قابل‌توجه یا پاداش‌های دیگر جبران شود. سرمایه‌گذاری که سفته‌بازی را انتخاب می‌کند، احتمالاً به نوسانات قیمت نیز توجه خواهد کرد. از آن جا که ریسک مربوط به یک سرمایه‌گذاری زیاد است، سرمایه‌گذار معمولاً بیشتر به فکر بازده آن بر اساس تغییرات ارزش بازار است تا سرمایه گذاری بلند‌مدت.

خرید مسکن هم ممکن است با در نظر گرفتن نوع خرید، سفته بازی در نظر گرفته شود. به عنوان مثال، هنگامی که فردی خانه‌ای را با هدف اجاره دادن آن خریداری می‌کند، در واقع سرمایه‌گذاری کرده است. اما هنگامی که فردی چند خانه را با هدف فروش و کسب سود در کوتاه‌مدت می‌خرد، در واقع سفته بازی انجام داده است. سفته بازها نقدینگی بازار را تامین می‌کنند و به گسترده وسیعی از نیازهای بازار پاسخ می‌دهند.

علاوه بر این، سفته‌بازها در پوشش ریسک، به تولیدکنندگان کمک می‌کنند. فروش استقراضی از سوی سفته‌بازان به پیشگیری از حباب قیمتی در بازار نیز کمک می‌کند.

در مجموع، می‌توان گفت که سفته‌بازی معامله‌ای مالی با ریسک بالا و در عین حال، بازده بسیار زیاد است.

بر اساس احکام اسلام، در صورتی‌که سفته‌بازی بر خلاف قانون و شرایط شرعی معاملات نباشد، منعی ندارد.

سفته بازی (Speculation)

سفته باز (Speculator) کیست؟

سفته‌بازان کسانی هستند که به سرمایه‌گذاری سوداگرانه می‌پردازند. به بیان دیگر، سفته باز کسی است که دارایی‌ها، ابزارهای مالی، کالاها یا ارزها را به امید فروش آنها با سود در آینده خریداری می‌کند. در واقع، آنها شبیه به سایر فعالان بازار هستند که به دنبال دریافت پاداش مالی بوده و با این هدف وارد بازارهای مالی می‌شوند. بسیاری از افراد تفاوت عمده بین سرمایه‌گذاران و سفته‌بازان را به صورت زیر بیان می‌کنند:

یک سرمایه‌گذار نگران ارزش اساسی سرمایه‌گذاری خود است، در حالی که یک سفته‌باز تنها به دنبال حرکت قیمت بازار است. در حقیقت، سفته‌بازان به عملکرد خوب یا بد یک شرکت اهمیتی نمی‌دهند، و تنها می‌خواهند بدانند که آیا می‌توانند از معامله سهام شرکت سود کسب کنند یا نه!

سفته بازی در بازار بورس به این صورت است که اگر بورس در روندی صعودی به سر می‌برد و چشم‌انداز پیش روی آن خوش‌بینانه باشد و احتمال نسبتاً کمی برای سقوط وجود داشته باشد، سفته‌بازان می‌توانند مرحله نزولی را زودتر پیش‌بینی کرده و بر اساس آن اقدام کنند.

سفته باز (Speculator) کیست؟

انواع سفته‌بازها

در بازار بورس و اوراق 4 نوع سفته‌باز وجود دارد که عبارت هستند از گاوها، خرس‌ها، گوزن‌ها و اردک‌های لنگ هستند. در ادامه، به طور خلاصه هر یک از آنها توضیح داده می‌شوند:

  • گاو نر: گاوهای نر سفته بازانی خوش بین هستند. آنها انتظار دارند که قیمت اوراق بهادار مورد معامله آنها افزایش یابد. به همین دلیل، با هدف به دست آوردن سود با فروش در آینده، وارد معاملات خرید می‌شوند. در صورتی که انتظار او به واقعیت تبدیل شود، بدون تحویل گرفتن اوراق بهادار، باید اختلاف قیمت (سود) را به دست آورد.

  • خرس‌: خرس‌ها سفته‌بازانی بدبین هستند که انتظار دارند تا قیمت برخی اوراق بهادار به شدت سقوط نمایند. این سفته‌بازان اوراق بهاداری که در اختیار ندارند را برای تحویل در آینده به فروش می‌رسانند. خرس‌ها این اوراق قرضه را می‌فروشند تا در آینده از خرید این اوراق بهادار با قیمت پایین سود به دست آورند.

سودآورترین و بهترین جفت ارزها برای اسکالپ

مشاهده مقاله
  • گوزن: در مقایسه با گاوها یا خرس‌ها، گوزن‌ها به ‌عنوان سرمایه‌گذارانی محتاط در نظر گرفته می‌شوند. آنها سوداگری هستند که به راحتی برای خرید سهام جدید در شرکت‌های جدید درخواست می‌دهند و تنها هدف آنها فروش به محض دریافت سود است.
  • اُردک لنگ: اینها دلالانی هستند که توانایی انجام تعهدات خود را ندارند. زمانی که خرسی نتواند به سرعت به تعهدات خود عمل کند، می‌گویند که او مانند اردکی لنگ در تلاش است. خرس‌ها با پیش‌بینی کاهش قیمت‌ها، اوراق بهاداری که در دست ندارند را می‌فروشند. آنها قصد دارند که این اوراق را بعدها با قیمت پایین‌تری بخرند تا از این تفاوت سود به دست آورند. ممکن است او نتواند در تاریخ معین شده ضمانت‌نامه را تحویل دهد چون ممکن است در بازار موجود نباشد. ممکن است خریدار تمایلی به پیش بردن معامله نداشته باشد. در چنین شرایطی، گفته می‌شود که خرس مانند اردکی لنگ تلاش می‌کند.
انواع سفته‌بازها

فرایند معاملات سفته‌بازی

سفته‌بازی یکی از روش‌های خطرناک در بازارهای مالی نظیر فارکس است که در آن، خریدار بر نوسانات قیمت تمرکز دارد. در فرایند سفته‌بازی، سرمایه‌گذار با امید سود بردن از تغییرات قیمت در بازار، کالایی قابل معامله یا ابزاری مالی را خریداری می‌کند. سرمایه‌گذار سفته‌باز به عنوان یک دلال نیز شناخته می‌شود. چنین سرمایه‌گذاری در مورد ارزش ذاتی دارایی مورد نظر خود نگرانی کمتری دارد چون تمرکز او بیشتر بر روی تغییرات قیمت است. او همچنین به هیچ وجه نگران درآمد سالانه دارایی که ممکن است به صورت سود سهام باشد، نیست. آن چه بیش از هر چیز دیگری توجه این نوع سرمایه گذار را به خود معطوف می‌کند، قیمتی است که او می‌تواند ابزار مالی داده شده را در آینده بفروشد.

سرمایه‌گذار سفته‌باز با کدهای مختلف، به ‌صورت پله‌ای و در حجم بالا، برای خرید سهمی اقدام می‌کند که آن را روزهای متوالی زیر نظر داشته است. معمولاً سفته‌بازان به عنوان سهام‌داران درصدی سهم دسته‌بندی می‌شوند و پس از آن، برای جلب‌توجه فعالان بازار و سهام‌داران به سهم اقدام می‌کنند.

فرایند معاملات سفته‌بازی

سفته‌بازی که ارز خارجی می‌خرد، سفته‌باز ارزی نامیده می‌شود. چنین سفته‌بازی اقدام به خرید ارز می‌کند تا بعدها آن را با نرخ بالاتری به فروش برساند. در مقابل، در صورتی که سرمایه‌گذاری با هدف تأمین مالی یک سرمایه‌گذاری خارجی یا برای پرداخت هزینه واردات، بدون چشم‌انداز سودی قابل‌توجه ارز خارجی خریداری نماید، سفته‌بازی نیست بلکه سرمایه‌گذاری است.

احتمال سفته‌بازی در بازارهای مختلف مانند بازار مسکن، فارکس، سکه و … وجود دارد. به عنوان مثال، مسکن هم می‌تواند سرمایه مصرفی باشد و هم سرمایه‌ای. در کشورهای توسعه یافته، مسکن را تنها کالایی مصرفی در نظر می‌گیرند و لزومی برای خرید آن نمی‌بینند. اما در ایران، بیشتر مردم به دلیل ترس از آینده و تورم حاکم بر کشور، مسکن را به عنوان کالایی برای سرمایه‌گذاری در نظر می‌گیرند؛ بنابراین، هرچه بازار مسکن از رکود خارج می‌شود، ورود سفته‌بازان به این بازار هم افزایش می‌یابد. در نتیجه، عدم تعادل میان خریداران و فروشندگان باعث ایجاد حباب قیمت سفته‌بازی می‌شود.

معاملات در بخش مشتقه مانند معاملات آتی و اختیار نیز یکی از نمونه‌های معاملات سفته‌بازی محسوب می‌شود چون شامل خرید یا فروش آنها در انتظار حرکت بعدی در بازار است. این ابزارها اعتبار محدودی دارند و برای ارائه سودهای کوتاه‌مدت به معامله‌گر طراحی شده‌اند.

معاملات اسپات چه تفاوت‌هایی با معاملات فیوچرز دارد؟

مشاهده مقاله

چه سهامی مستعد سفته‌بازی است؟

سفته‌بازان به دنبال شناسایی سهامی هستند که زیر ارزش ذاتی خود در حال معامله هستند و مدتی است که نمی‌توانند حجم مبنا را پر کنند. در این مواقع، سفته‌باز فعالیت خود را آغاز می‌کند.

هدف سفته‌باز از سفته بازی در بورس به دست آوردن سود از طریق نوسان‌گیری است. سهامی که مستعد رشد است، این امکان را برای سفته‌باز فراهم می‌کند.

سهامی که مستعد سفته‌بازی است، در بازارهای بسیار قدرتمند گاوی که سرمایه‌گذاران در آن تحمل ریسک زیادی دارند، عملکرد بهتری از خود نشان می‌دهند. چنین سهامی در بازار خرسی نقش چندانی ندارند چون ریسک‌پذیری سرمایه‌گذاران در چنین بازاری موجب می‌شود که آنها به سمت سهام بزرگ‌تر با ثبات بیشتر گرایش داشته باشند.

سفته‌باز با خرید سهمی که مستعد رشد در حجم بالا است، توجه بازار را به سمت آن سهم جلب می‌کند و باعث می‌شود که حباب قیمتی در سهم ایجاد شود. البته سفته‌بازی در زمان فروش سهم نیز اتفاق می‌افتد. در صورتی که سفته‌باز متوجه شود که سهم او با قیمتی بیش از ارزش ذاتی خود در حال معامله است، اقدام به فروش آن سهم می‌کند. به ‌این ‌ترتیب، ارزش سهم به صورت ناگهانی کاهش می‌یابد.

چه سهامی مستعد سفته‌بازی است؟

چگونه در دام سفته‌بازان نیفتیم؟

سهام مستعد رشد که با قیمتی پایین‌تر از ارزش ذاتی آن در حال معامله است، به‌تدریج و در میان‌مدت، به ارزش خود نزدیک می‌شود و یا با قیمتی درست برابر با ارزشی که دارند، معامله می‌شوند. اما برای تشخیص سهامی که مستعد رشد هستند یا در معرض سفته‌بازی قرار دارند، لازم است تا حجم معاملات را در نظر بگیریم. ورود پول هوشمند و افزایش ناگهانی حجم سهم ممکن است نشانه‌ای برای ورود سفته‌باز و سفته‌بازی باشد؛ بنابراین، برای آن که در دام سفته‌بازان در بازار و انواع سفته‌بازی به خصوص سفته‌بازی در سهام نیفتیم، حتماً لازم است تا خود سهم را تحلیل کنیم.

سوالات متداول

تفاوت اصلی بین سفته بازان و سرمایه‌گذاران چیست؟

یک سرمایه‌گذار نگران ارزش اساسی سرمایه‌گذاری خود است، در حالی که یک سفته‌باز تنها به دنبال حرکت قیمت بازار است.

منظور از سفته بازی چیست؟

سفته بازی وارد شدن به تعاملات مالی پرریسک به منظور سود بردن از نوسانات ارزش یک کالا یا خدمت است.

سفته باز کیست؟

سفته‌بازان کسانی هستند که به سرمایه‌گذاری سوداگرانه می‌پردازند. به بیان دیگر، سفته باز کسی است که دارایی‌ها، ابزارهای مالی، کالاها یا ارزها را به امید فروش آنها با سود در آینده خریداری می‌کند.

پست قبلی

سود آورترین و بهترین جفت ارز برای اسکالپ در بازار فارکس کدام است؟

پست‌ بعدی

آینده ارز ترون (TRX) در سال‌های آتی چگونه خواهد بود؟

مرتبط پست ها

معاملات آپشن یا اختیار معامله چیست؟
فارکس

معاملات آپشن یا اختیار معامله چیست و چگونه به کمک آن ریسک معاملات را کم کنیم؟

0
اوردر بوک (order book) چیست؟
فارکس

اوردر بوک (order book) یا دفتر سفارش چیست؟ و نحوه عملکرد آن در بازارهای معاملاتی

11
قرارداد فوروارد (Forward Contract) چیست؟
فارکس

قرارداد فوروارد (Forward Contract) چیست؟ + بررسی کاربرد و تفاوت آن با فیوچرز

17
معاملات نوسانی چیست؟
فارکس

معاملات نوسانی یا سوئینگ چیست و چگونه می‌توان از آن کسب سود کرد؟

27
پست‌ بعدی
آینده ارز ترون

آینده ارز ترون (TRX) در سال‌های آتی چگونه خواهد بود؟

اشتراک در
وارد شدن
اطلاع از
guest
guest
4 دیدگاه
قدیمی‌ترین
تازه‌ترین بیشترین رأی
بازخورد (Feedback) های اینلاین
مشاهده همه دیدگاه ها
adel0817
adel0817
3 ماه قبل

سفته بازی چه موقعی بیشتر توی بازار اتفاق میوفته؟

1
پاسخ
PCM Responding Manager
PCM Responding Manager
پاسخ به  adel0817
3 ماه قبل

سلام سپاس از همراهی شما
سفته بازی معمولا زمانی که نوسانات بازار بالا باشه اتفاق میفته

0
پاسخ
adel0817
adel0817
پاسخ به  PCM Responding Manager
3 ماه قبل

به غیر از این راهیی که گفتید جوره دیگه ای هم میشه فهمید که یه سهمی داره سفته بازی میشه؟

0
پاسخ
PCM Responding Manager
PCM Responding Manager
پاسخ به  adel0817
2 ماه قبل

اگر حجم بازار یک سهم پایین باشه در این صورت احتمال سفته بازی وجود داره

0
پاسخ

اخبار پرطرفدار

  • ارز دیجیتال SLP چیست؟

    ارز SLP چیست و چرا نباید روی آن سرمایه گذاری کنیم؟

    105 اشتراک ها
    اشتراک گذاری 42 توئیت 26
  • پیش بینی قیمت اتریوم تا سال 2023 – آیا اتریوم در سال آینده مرز 5000 دلاری را رد می‌کند؟

    66 اشتراک ها
    اشتراک گذاری 26 توئیت 17
  • سایت استخراج ابری ترون (Tron Cloud Mining) + معرفی 5 سایت استخراج ابری TRX

    55 اشتراک ها
    اشتراک گذاری 22 توئیت 14
  • الگوی مثلث (Triangle Pattern) در تحلیل تکنیکال و 4 نوع آن

    52 اشتراک ها
    اشتراک گذاری 21 توئیت 13
  • دانلود کتاب تحلیل تکنیکال جان مورفی بصورت رایگان + pdf (ترجمه فارسی و نسخه اصلی)

    44 اشتراک ها
    اشتراک گذاری 18 توئیت 11
بلاگ تخصصی و جامع PCMFa بروکر

تیم محتوای PCMFa بروکر با بیش از 15 سال سابقه در زمینه آموزشی، خبری و تحلیلی دنیای اقتصاد

ما را دنبال کنید

آخرین مقالات

  • معاملات آپشن یا اختیار معامله چیست و چگونه به کمک آن ریسک معاملات را کم کنیم؟
  • ارز زیلیکا نماینده نسل سوم ارزهای دیجیتال و حل مشکل مقیاس‌پذیری
  • آلت سیزن (AltSeason) چیست؟ – 0 تا 100 نحوه تشخیص آلت سیزن و زمان شروع آن
  • سواپ ارز دیجیتال (Swap) چیست؟ و بهترین پلتفرم‌های سواپ توکن برای ایرانیان کدامند؟
  • اوردر بوک (order book) یا دفتر سفارش چیست؟ و نحوه عملکرد آن در بازارهای معاملاتی

پست های برتر

  • پرطرفدار
  • دیدگاه‌ها
  • اخیرا
دانلود کتاب تحلیل تکنیکال جان مورفی

دانلود کتاب تحلیل تکنیکال جان مورفی بصورت رایگان + pdf (ترجمه فارسی و نسخه اصلی)

سایت استخراج ابری ترون

سایت استخراج ابری ترون (Tron Cloud Mining) + معرفی 5 سایت استخراج ابری TRX

اوردر بوک (order book) چیست؟

اوردر بوک (order book) یا دفتر سفارش چیست؟ و نحوه عملکرد آن در بازارهای معاملاتی

2
منظور از رگوله چیست؟

منظور از رگوله چیست و چرا بروکر باید رگوله باشد؟

5
معاملات آپشن یا اختیار معامله چیست؟

معاملات آپشن یا اختیار معامله چیست و چگونه به کمک آن ریسک معاملات را کم کنیم؟

ارز زیلیکا

ارز زیلیکا نماینده نسل سوم ارزهای دیجیتال و حل مشکل مقیاس‌پذیری

آخرین مقالات

معاملات آپشن یا اختیار معامله چیست؟

معاملات آپشن یا اختیار معامله چیست و چگونه به کمک آن ریسک معاملات را کم کنیم؟

ارز زیلیکا

ارز زیلیکا نماینده نسل سوم ارزهای دیجیتال و حل مشکل مقیاس‌پذیری

آلت سیزن (alt season) چیست؟

آلت سیزن (AltSeason) چیست؟ – 0 تا 100 نحوه تشخیص آلت سیزن و زمان شروع آن

© 2023 - تمامی حقوق برای سایت پی سی ام فا بروکر محفوظ می باشد.

بدون نتیجه
مشاهده تمام نتایج
  • تحلیل‌گر شو
    • تحلیل سنتیمتال
    • تحلیل فاندامنتال
    • تحلیل تکنیکال
      • اندیکاتورها
      • الگوها
      • کندل ژاپنی
      • متفرقه
  • بازارهای مالی
    • فارکس
      • جفت ارزها
    • ابزارهای معاملاتی
    • ربات تریدر
    • کریپتو (Crypto)
      • معرفی رمزارزها
      • پیش بینی رمزارزها
      • استخراج رمزارزها
    • متفرقه
  • اخبار و تحلیل‌ها
  • دانشگاه تریدری
  • تقویم اقتصادی
  • آموزش فارکس
  • اصطلاحات رمزارز
  • دانلود متاتریدر
بازگشت به بروکر

© 2023 - تمامی حقوق برای سایت پی سی ام فا بروکر محفوظ می باشد.

خوش آمدید!

به حساب خود در زیر وارد شوید

رمز عبور را فراموش کرده اید؟

رمز عبور خود را بازیابی کنید

لطفا نام کاربری یا آدرس ایمیل خود را برای بازنشانی رمز عبور خود وارد کنید.

ورود به سیستم
wpDiscuz